--- title: Bussola Mutui – I Trimestre 2024 url: "https://www.mutuisupermarket.it/news-mutui/bussola-andamento-mutui/bussola-mutui-i-trimestre-2024/" type: page description: La Bussola Mutui a cura di CRIF - MutuiSupermarket. Scopri le dinamiche del mercato immobiliare e dei mutui casa in Italia nel primo trimestre 2024. lastmod: 2024-04-23 --- # Bussola Mutui - I Trimestre 2024 **MUTUI: DOPO OLTRE 2 ANNI DI CONTRAZIONE, RIPARTE NEL PRIMO TRIMESTRE 2024 LA DOMANDA DI NUOVI MUTUI DA PARTE DI PRIVATI E FAMIGLIE (+1,9% NEL I TRIM 2024).**  **LA RIPRESA RISULTA TRAINATA DALLA RIDUZIONE DEGLI INDICI IRS PER MUTUI A TASSO FISSO (-0,70% DAI MASSIMI 2023) E DA UN FORTE RITORNO DI INTERESSE PER LA SURROGA MUTUO (43% DELLE RICHIESTE TOTALI ONLINE NEL I TRIM 2024 CONTRO UN 22% DEL IV TRIM 2023).** **IMMOBILIARE: il numero di compravendite segna una leggera contrazione (-3,3% nel IV Trim. 2023) mentre il prezzo/mq degli immobili oggetto di garanzia di mutuo ipotecario si stabilizza (+0,4% nel IV Trim. 2023)** **Milano, 23 aprile 2024** – La decisa **riduzione degli indici IRS avvenuta nel corso dell’ultimo trimestre 2023** – dell’ordine di uno 0,70-0,90% in funzione delle diverse durate dell’indice – e il **taglio degli spread applicati dal sistema bancario sulle proprie migliori offerte di mutuo a tasso fisso con finalità surroga** – dell’ordine di un addizionale 0,30% dal quarto trimestre 2023 al primo trimestre 2024 – riportano **grande interesse** sul tema **taglio rata** e **rilanciano** in maniera decisa **la domanda di mutui di surroga a tasso fisso**. Il **peso della domanda di mutuo con finalità surroga** sul totale richieste **quasi duplica** sul canale online, passando dal **22% del quarto trimestre 2023** al **43% del primo trimestre 2024**, valore **non raggiunto dall’anno 2020** quando gli indici IRS oscillavano attorno a livelli di minimo storico, sotto lo 0,10%. È quanto emerge dalla Bussola Mutui CRIF – MutuiSupermarket.it aggiornata al I trimestre 2024.  **LA DIMINUZIONE DEGLI INDICI IRS E LA RIPARTENZA DELLA DOMANDA**
Totale 2014+15,0%Totale I TRIM 2024+1,9%
Totale 2015+53,3%Gen-1,4%
Totale 2016+13,3%Feb+0,7%
Totale 2017-10,3%Mar+6,9%
Totale 2018-0,6%  
Totale 2019-0,8%  
Totale 2020+2,8%  
Totale 2021-0,2%  
Totale 2022-22,7%  
Totale 2023-17,2%  
La **forte riduzione degli indici IRS** e il contemporaneo l**ancio di nuove offerte di mutuo** **con spread scontati** da parte dei principali istituti bancari **rilanciano nel primo trimestre dell’anno** il forte interesse per i **mutui di surroga a tasso fisso**. La **domanda di mutui di surroga** risulta come sempre **molto sensibile all’andamento dei tassi** di mercato e copre un **ruolo trainante** all’interno della **progressiva ripresa del mercato dei mutui** registrata nel corso del primo trimestre 2024. Dopo anni infatti in cui il **comparto dei mutui immobiliari** registrava **segnali di prudenza** da parte delle famiglie, **il primo trimestre 2024 segna un’inversione** di tendenza con un **+1,9%** rispetto allo stesso periodo del 2023. A seguito del calo dei tassi e dell’introduzione di **nuove offerte commerciali particolarmente competitive** – in ambito surroga e agevolazioni per i Mutui Green – il **primo trimestre 2024 vede un significativo aumento delle richieste di surroghe**. La domanda di mutui per acquisto casa risulta più legata alle prospettive economiche e reddituali degli acquirenti consumatori e risente maggiormente dell’andamento dei prezzi sul mercato immobiliare rispetto all’andamento dei tassi di offerta dei mutui, per questo potrebbe **beneficiare più lentamente** della **contrazione** del **costo del denaro**, mostrando una progressiva ripresa nel corso dei prossimi trimestri. Più in dettaglio, **sul canale online** la domanda di **mutui di surroga** spiega il **43% del totale richieste** del primo trimestre 2024, dopo **quattro trimestri consecutivi di contrazione** che avevano portato la domanda di surroga dal rappresentare il **36%** del totale richieste **nel primo trimestre** 2023 al **22%** del totale **nell’ultimo trimestre** 2023. La nuova domanda di mutui di surroga dei primi mesi dell’anno risulta però **profondamente differente** da quella osservata nel corso dell’anno 2023. Mentre la **domanda di surroga** nel corso dell’anno **2023 risultava** infatti **trainata** da mutuatari che intendevano **sostituire il proprio mutuo a tasso variabile** con un nuovo **mutuo a tasso fisso** – che offriva il **doppio beneficio** di una **rata più conveniente e soprattutto fissa** in un clima di tassi fortemente crescenti – la **nuova domanda di surroga** che spinge il mercato nel **primo trimestre 2024** è caratterizzata da mutuatari che intendono **sostituire il proprio mutuo a tasso fisso** con un nuovo **mutuo a tasso fisso** che presenta oggi una **rata significativamente più conveniente** e permette risparmi significativi sulla rata dell’ordine anche del 20%. Le riduzioni degli indici IRS dell’ultimo trimestre 2023 spiegano **l’integrale polarizzazione della domanda** di nuovi mutui nel primo trimestre 2024 verso la **scelta di un mutuo a tasso fisso**, che raccoglie il **99% delle preferenze di privati e famiglie**. Entrando nel dettaglio, i **tassi delle migliori offerte di surroga a tasso fisso** possono garantire a inizio aprile un risparmio molto significativo, **da tassi fissi iniziali pari al 4,0-4,2% a tassi fissi odierni pari al 2,7%** in caso di **immobili con classe energetica A o B** o pari al **2,99%** in caso di **immobili con classe energetica C o inferiore.** I principali istituti bancari hanno infatti lanciato a inizio anno **nuove offerte di surroga dedicate a mutuatari** proprietari di **immobili efficienti da un punto di vista energetico** con classe energetica A o B. In tal caso, per un mutuo di importo 140.000 euro e durata 25 anni – sempre sottoscritto a un tasso del 4-4,2% – il risparmio da surroga risulterebbe pari a 110 euro per rata (oltre 30.000 euro di risparmio interessi sul piano di rimborso del mutuo). **LE COMPRAVENDITE RESIDENZIALI: -3,3% NEL QUARTO TRIMESTRE 2023** Per quanto riguarda l’andamento del **mercato immobiliare** nel quarto trimestre 2023, **tassi** elevati – assieme a ulteriori elementi di carattere macro – continuano a **frenare il mercato delle compravendite residenziali** ma a ritmi inferiori rispetto a quanto registrato nei trimestri precedenti. **Nel quarto trimestre 2023 il numero di compravendite residenziali si contrae** infatti **del -3,3%** rispetto al corrispondente trimestre 2022; tale **contrazione** risulta essere **più moderata** rispetto alle **contrazioni** registrate nel corso degli **altri trimestri 2023**. Interessante rilevare come nel corso del **quarto trimestre 2023** la **percentuale di compravendite residenziali** effettuate grazie all’**assistenza** di nuovi **mutui casa** tocchi il livello minimo di sempre registrato dall’Agenzia delle Entrate: il **36,9%**. Le **compravendite residenziali** sono quindi **sempre più trainate**, trimestre dopo trimestre, **da privati e famiglie** che, dato il caro tassi avviatosi a inizio 2022, preferiscono procedere all’**acquisto dell’abitazione senza ricorrere alla sottoscrizione di un nuovo mutuo**. Se quindi fino al terzo trimestre 2022, quasi il 50% degli acquisti residenziali era finalizzato grazie all’accensione di un mutuo, oggi solo il 37% degli stessi acquisti residenziali risulta essere assistito da un nuovo mutuo casa Per quanto riguarda i valori di mercato, **il prezzo/mq** degli immobili oggetto di garanzia di mutuo ipotecario **registra un nuovo incremento nel primo trimestre 2024** e segna un **+0,4% rispetto al primo trimestre 2023**. Più in dettaglio, gli immobili **usati** registrano un incremento del prezzo al metro quadrato pari al **+1,7%** e gli **immobili nuovi** – generalmente più prestazionali ed efficienti anche dal punto di vista energetico – segnano un incremento del **+4,7%**. Gli **immobili ristrutturati** segnano una più moderata crescita del **+0,4%**. Da sottolineare che le **crescite dei valori messe a segno nel corso dell’anno** sono s**ospinte da fenomeni inflattivi esogeni piuttosto che da fattori legati alla domanda e ai volumi degli scambi** immobiliari. Gli incrementi dei prezzi al mq sono infatti solo nominali, mentre in termini reali si osservano riduzioni. Analizzando **l’andamento dei prezzi a livello territoriale** – sempre su base annuale – il **maggiore incremento** si rileva nel **Sud e Isole** con un **+0,9%** mentre il **Nord Est, Centro e Nord Ovest**, registrano rispettivamente una contrazione del **\-0,1%, -0,6% e -1,1%.** Il **valore medio dell’immobile** oggetto di garanzia nel primo trimestre 2024 rimane stabile **attorno ai 170.000 euro**, mentre la **superficie commerciale media degli immobili** offerti a garanzia del mutuo si posiziona **attorno a 110 mq**. Queste le più significative evidenze che emergono dalla nuova edizione della **Bussola Mutui**, il bollettino trimestrale firmato CRIF e MutuiSupermarket.it che offre una panoramica aggiornata e completa delle tendenze in atto nel mercato italiano dei mutui residenziali e immobiliare. “_L’anno 2024 inizia con un + 1,9%, un primo segnale positivo di ripresa della domanda di mutui residenziali da parte di privati e famiglie dopo oltre 2 anni e mezzo di contrazione. Grazie al calo degli indici IRS, registrato a fine 2023, e alle nuove offerte commerciali lanciate da principali istituti di credito nel corso del primo trimestre 2024, le migliori offerte a tasso fisso per un mutuo di durata 25 anni hanno visto tassi in rapida discesa, dal 4,0% di fine 2023 al 2,7% del mese di aprile. Il taglio dei tassi ha immediatamente risvegliato e rilanciato la domanda di mutui con finalità surroga – come sempre molto sensibile all’andamento dei tassi di mercato – portandola a rappresentare il 43% del totale della domanda del primo trimestre 2024 sul canale online. Ma mentre la domanda di surroga riparte di slancio nel primo trimestre, la domanda di mutui per acquisto casa cresce ma a ritmi inferiori – commenta Stefano Rossini, Amministratore e Fondatore di MutuiSupermarket.it. “La domanda di mutui per acquisto casa risulta sicuramente più legata alle prospettive economiche e aspettative reddituali dei potenziali acquirenti consumatori e di conseguenza risente in misura minore dell’andamento dei tassi di offerta dei mutui nel breve periodo. Seppur tale domanda beneficia più lentamente della contrazione del costo del denaro, i tagli attesi al tasso BCE – previsti entro la prossima estate – potrebbero sicuramente infondere nuova fiducia e migliorare le aspettative economiche dei potenziali mutuatari, portando quindi ad un’accelerazione sui prossimi trimestri della domanda di mutui per acquisto casa e rafforzando pertanto la ripresa del mercato dei mutui iniziata a febbraio 2024.”_ _“Il 2023 si chiude con una domanda di mutui in flessione in misura del -17%, ma si dovrebbe essere avviato un trend di progressiva stabilizzazione” – afferma Stefano Magnolfi, Executive Director CRIF Real Estate Services. “Se, infatti,” prosegue Magnolfi “nella prima metà dell’anno la richiesta di mutui era nell’ordine del -20%, nel II semestre il calo si è contenuto nell’intorno del -10%, per poi portarsi nel mese di dicembre a un -5%. L’inflazione parrebbe essere tornata sotto controllo – salvo che non si verifichi una fiammata inflativa dei prezzi delle merci per le tensioni attuali nel Mar Rosso – e la BCE si sta preparando, con molta cautela, ad allentare le proprie politiche restrittive con il tasso di riferimento oggi al 4,5%, tendenzialmente in calo già nel I semestre per livellarsi sul 2% nel giro di un paio di anni._ _Queste aspettative potrebbero quindi riavvicinare la domanda di nuovi mutui al mercato così come dovrebbe continuare a incrementare la quota di surroghe._ _I dati a preconsuntivo sulle transazioni residenziali sul 2023 ci parlano comunque di una riduzione del 12-13% su base annua ed il 2024 dovrebbe essere improntato a una riduzione ulteriore nell’intorno del -9%._ _Il mercato degli immobili non residenziali, dominato dagli investitori istituzionali, ha sofferto maggiormente, registrando un sostanziale dimezzamento degli investimenti nel corso dell’ultimo anno. Un recupero si è comunque osservato nell’ultimo trimestre 2023, il che sembrerebbe essere prodromico di una ripresa nel 2024 (sempre in funzione dell’evoluzione del costo della finanza)._ _Ora poi, sebbene non ancora definitiva, è già molto più chiara la piega che prenderà la nuova Direttiva Europea sugli immobili green (European Performance of Buildings Directive), fornendo obiettivi a livello di singolo Paese e non di singolo edificio. Le maglie si sono pertanto un po’ allargate, dopo aver razionalizzato che gli obiettivi fissati nelle prime bozze del documento fossero quasi impossibili da raggiungere da parte di molti Paesi membri, ma ciò non toglie che la direzione sia tracciata ed è molto evidente che anche gli istituti di credito sono tenuti a fare i conti in maniera sempre più rigorosa con le prestazioni energetiche dei collateral immobiliari. A partire da quest’anno, infatti, le banche dovranno contabilizzare la quota di esposizioni (lo stock e i nuovi flussi) rientranti all’interno dei criteri green dell’UE, ovvero allineati alla Tassonomia. Si potranno quindi delineare policy commerciali favorevoli per quegli immobili, residenziali e non, che grazie al grado di allineamento tassonomico potranno garantire agli istituti un miglior posizionamento nel rispettare i criteri di sostenibilità comunitari. Insomma gli aspetti legati agli impatti ambientali e alla loro mitigazione sono e saranno sempre più elemento discriminante per le scelte e le politiche di finanziamento_”. ## Trova il tuo Mutuo Importo Mutuo Durata 25 anni Valore Immobile ## Ti potrebbe interessare anche ## È un’operazione attraverso la quale il **mutuatario** sposta il mutuo presso un’altra banca, accedendo a condizioni migliori rispetto al vecchio contratto. A favorire la sua diffusione in Italia è stato Pier Luigi Bersani, che nel 2007 attraverso una norma chiarì che l’operazione di **surroga deve essere a costo zero per il mutuatario**. Non sono previsti, quindi, i tipici [oneri notarili](/mutuo-prima-casa/spese-notarili-acquisto-prima-casa/) che si incontrano quando si sottoscrive un nuovo mutuo e altre tipologie di costi come [spese di istruttoria](/glossario-mutui/istruttoria/) del mutuo o di [perizia dell’immobile](/glossario-mutui/spese-di-perizia/). Oltre alla gratuità, l’altro aspetto interessante della surroga è che il mutuatario non deve far altro che richiedere la surroga alla nuova banca, che in caso di approvazione si occuperà di sbrigare ogni formalità con l’istituto di credito con cui era stato stipulato il vecchio mutuo. ## Il nuovo mutuo di [surroga](/surroga-mutuo/) dovrà avere un importo pari al debito residuo del vecchio finanziamento; tipo di tasso o durata del nuovo mutuo di surroga potranno invece essere cambiati. Non è possibile ottenere finanziamenti aggiuntivi attraverso la surroga stessa. ## Tra la fine del 2023 e il 2024 i tassi sono crollati, e nonostante la tendenza in salita dell’IRS, oggi la **surroga risulta ancora abbastanza conveniente per tutti coloro che hanno sottoscritto un mutuo a tasso fisso tra la fine del 2022 e il 2023.** Il discorso vale soprattutto per **immobili green e per chi ha acquistato casa con un [mutuo al 100%](/tutto-sul-mutuo/guide-approfondimento/mutuo-100/) con garanzia Consap.** Più dettagli nella nostra guida alla scelta: [Tasso fisso o variabile?](/tutto-sul-mutuo/tasso-fisso-variabile/) ## Generalmente **puoi stipulare un mutuo la cui rata non ecceda il 35% del reddito** netto mensile, inteso come il tuo reddito netto più quello degli eventuali altri richiedenti. In termini pratici: definito l’importo da richiedere si opta per una durata del finanziamento che generi una rata non superiore al 35% dei redditi mensili netti dei richiedenti. Per farti un’idea del costo dell’immobile che intendi acquistare o di quanto puoi ricavare dalla vendita di quello attualmente in tuo possesso, puoi utilizzare il nostro strumento di [calcolo del valore dell’immobile](/calcolo-mutuo/valutazione-immobili/). Allungando la durata puoi ottenere una rata minore, ma ricordati sempre che la spesa per interessi poi aumenterà. Utilizza uno dei nostri [calcolatori per determinare la rata o gli interessi](/calcolo-mutuo/) e approfondisci il tema delle [spese di acquisto](/calcolo-mutuo/calcolo-spese-acquisto-casa/), dalle [tasse](/tutto-sul-mutuo/esperto-in-15-minuti/detrazione-interessi-mutuo/) fino alle [spese notarili](/mutuo-prima-casa/spese-notarili-acquisto-prima-casa/). Trovi ulteriori approfondimenti nella nostra guida “[Che mutuo posso permettermi?](/mutuo-prima-casa/che-mutuo-posso-permettermi/)“ Scelti da MutuiSupermarket ## Top 5 Mutui Acquisto [ ### Mutuo Domus Fisso Green – Offerta Mutuo Giovani - Canale Digitale Intesa Sanpaolo - Tasso Fisso ](/banche-mutui/intesa-sanpaolo/mutuo-domus-fisso-giovani/)[ ### Mutuo Credit Agricole Flexi Green - Tasso Fisso - Acquisto - CPI Vita Crédit Agricole - Tasso Fisso ](/banche-mutui/credit-agricole/mutuo-a-tasso-fisso-flexi-green/)[ ### Mutuo Casa Consap - under 36 fondo garanzia consap BPER Banca - Tasso Fisso ](/banche-mutui/bper-banca/mutuo-giovani-consap/)[ ### Mutuo Green - Acquisto Casa - Affluent - green BNL - Tasso Fisso ](/banche-mutui/bnl/mutuo-green-tasso-fisso/)[ ### Credem Tasso Fisso Finito - Acquisto Credem - Tasso Fisso ](/banche-mutui/credem/mutuo-a-tasso-fisso/) Scelti da MutuiSupermarket ## Top 5 Mutui Surroga [ ### Mutuo Credit Agricole Flexi Surroga Green - Tasso Fisso - CPI Vita - Green Crédit Agricole - Tasso Fisso ](/banche-mutui/credit-agricole/mutuo-flexi-surroga-green/)[ ### XME MUTUO Surroga Fisso Offerta Green - Nord Intesa Sanpaolo - Tasso Fisso ](/banche-mutui/intesa-sanpaolo/xme-mutuo-surroga-fisso-offerta-green/2-1967/)[ ### RiMutuo Tasso Fisso - Surroga Credem - Tasso Fisso ](/banche-mutui/credem/rimutuo-surroga-a-tasso-fisso/)[ ### Mutuo con surrogazione a Tasso Fisso - Surroga BPER Banca - Tasso Fisso ](/banche-mutui/bper-banca/mutuo-surroga/)[ ### Mutuo Spensierato - Surroga Fisso BNL - Tasso Fisso ](/banche-mutui/bnl/mutuo-spensierato-surroga/) Scelti da MutuiSupermarket ## Top 5 Banche [ Voto clienti: 4,9 su 5 ](/banche-mutui/banca-popolare-pugliese/opinioni/)[ Voto clienti: 4,9 su 5 ](/banche-mutui/unicredit/opinioni/)[ Voto clienti: 4,9 su 5 ](/banche-mutui/bper-banca/opinioni/)[ Voto clienti: 4,9 su 5 ](/banche-mutui/banco-di-sardegna/opinioni/)[ Voto clienti: 4,8 su 5 ](/banche-mutui/credem/opinioni/) Scelti da MutuiSupermarket ## Ultime news [ 5 AGO 2026 ##### Bussola, domanda di mutui online: l’acquisto vale il 76%, il fisso scende all’88% ](/news-mutui/domanda-mutui-online-secondo-trimestre-2026/)[ 29 LUG 2026 ##### Prezzi degli immobili: +5,5% sull’anno, ma il trimestre segna -2,6% ](/news-mutui/prezzo-mq-immobili-q2-2026-crif/)[ 23 LUG 2026 ##### BCE, tassi fermi a luglio: la tregua che non è durata ](/news-mutui/bce-tassi-fermi-luglio-2026-tregua-non-durata/)[ 21 LUG 2026 ##### Roberto Popolo vince la settima edizione di Net Economy’s Got Talent ](/news-mutui/roberto-popolo-vince-settima-edizione-net-economys-got-talent/)[ 16 LUG 2026 ##### L’identikit del giovane che chiede un mutuo nel 2026: uomo, dipendente, con un reddito tra 1.500 e 2.000 euro ](/news-mutui/identikit-giovani-mutuo-under-36/)